外汇风险管理培训教材(PPT 93页)

外汇风险（foreignexchangerisk）
也叫汇率风险，是指汇率的变动对企业业绩的潜在影响。
产生外汇风险的条件
企业发生的业务涉及外币和本币
企业发生业务的时间和结算的时间存在一定的间隔
在该时间间隔中外汇汇率发生改变
外汇风险的种类：
经济风险（economicexposure）
指汇率变动对企业的产销数量、价格、成本、费用等产生的影响，
从而导致企业未来现金流量发生改变的风险。
交易风险（transactionexposure）
指汇率变动对企业已发生尚未结算的外币债权、债务的价值产生的影响，
从而导致企业未来收入或支出的现金价值发生改变的风险。
信用贸易、外币计价的资金借贷、外汇远期合约
折算风险（translationexposure）
也叫会计风险，指国际企业在合并财务报表时，
将不同货币计量的财务报表折算成同一货币计量的会计报表过程
中企业本币价值和利润价值发生改变的风险。
经济风险是汇率变动对企业未来交易可能产生的影响，
交易风险和折算风险是汇率变动对企业已经发生的经济业务产生的影响。
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