不确定性分析与风险分析课件(PPT 89页)

大纲要求
重点难点
知识解析
本章总结
风险与不确定性的特征、性质和类别
不确定性分析与风险分析的作用、区别和联系
敏感性分析的内容、方法及运用
盈亏平衡分析的内容、方法及运用
风险等级、风险概率和风险评价矩阵运用及投资项目的风险识别
风险分析的内容、方法及风险对策分析。
2.不确定性与风险
不确定性与风险的区别体现在以下四个方面
（二）不确定性与风险的性质和分类
二、不确定性分析与风险分析
（一）不确定性分析与风险分析的作用
（二）不确定性分析与风险分析的区别与联系
（二）不确定性分析与风险分析的区别与联系(续)
[例题1]下列关于不确定性分析和风险分析的表述，正确的有
一、敏感性分析的作用与内容
二、敏感性分析的方法与步骤（六步）
（四）计算敏感性指标
2.临界点
（五）敏感性分析结果表述
横轴为不确定因素变化率，纵轴为项目效益指标。图13－1是典型的敏感性分析图。
（六）对敏感性分析结果进行分析
三、敏感性分析的不足
一、盈亏平衡分析的概念、作用与条件
2．盈亏平衡点的定义和表达
（二）盈亏平衡分析的作用
（三）线性盈亏平衡分析的条件
二、盈亏平衡点的计算方法（公式计算法、图解法）
（二）图解法
三、盈亏平衡分析注意要点
一、风险分析的程序和基础
（二）风险分析的基础（风险函数、风险影响、风险概率、风险评价矩阵和风险等级）
2．风险影响
3.风险概率
4.风险评价矩阵（PIM）
5．风险等级
二、风险分析的内容
2．风险估计
3．风险评价
4．风险对策
5．风险分析结论
三、投资项目的主要风险（P404六方面）
四、风险分析的主要方法（六种）
（一）风险解析法（简单了解）
（二）专家调查法
（三）风险概率估计
4．风险概率分析指标
（2）方差和标准差
（3）离散系数
（四）概率树分析
表13－16主要风险因素及概率
【解析】由每个变量组成的净现值的概率树分布如下图13-9所示，
（五）蒙特卡洛模拟
（六）风险综合评价法
五、常用的风险对策（四种）
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