证券行业的年度分析报告(doc 48页)

证券行业的年度分析报告目录：
上篇：某年度证券行业分析提要…………1
I 某年度我国证券行业整体运行综述…………1
II 某年度我国证券行业总体评价…………2
下篇：某年度证券行业分析说明…………3
I 某年我国证券市场回顾…………3
一、总体情况…………3
二、股票发行与交易情况…………4
三、国债市场情况…………5
四、证券市场热点情况分析…………7
（一）庄股跳水络绎不绝…………7
（二）券商洗牌加速…………8
（三）保险资金入市难保险…………9
（四）社保基金入市战战兢兢…………10
（五）QFII下单毫不手软…………11
（六）价值投资理念大行其道…………12
（七）B股市场融资重新“开闸”…………14
（八）《证券投资基金法》问世…………15
II 某年证券市场展望…………17
一、统一指数及指数期货的推出…………17
二、集合理财法规有望正式出台…………18
三、保荐人制度将取代通道制…………19
四、东北地区业务收入略有下降固定资产投资迅速增长…………20
III 我国证券公司发展问题分析…………21
一、证券公司发展的有利因素…………21
（一）证券业的巨大发展空间…………21
（二）我国证券公司状况…………23
二、加强和改善行政监管工作…………25
（一）行政监管是证券公司监管体系的核心…………25
（二）我国证券公司发展不平衡…………25
（三）应该采取的措施…………26
三、强化行业自律机制和诚信体系建设…………29
（一）证券市场的自律性…………29
（二）证券行业需要诚信…………30
（三）自律规则和公约制定…………31
（四）代办股份转让业务试点工作…………34
四、完善风险控制与处置机制…………34
（一） 我国证券公司成长教训深刻…………35
（二）证券公司的治理结构和内部控制是控制与防范风险的基础…………35
（三）证券市场风险分析…………37
五、改善环境、促进规范发展…………40
（一）拓宽证券公司业务空间问题…………40
（二）降低运营成本问题…………42
（三）参与市场建设问题…………44
（四）增进理解与客观评价问题…………45

 

证券行业的年度分析报告内容提要：
我国证券行业整体运行综述：
运行特点：保持持续快速增长态势。
存在问题：行业在竞争中没有形成规范的市场管理体系，企业与企业之间、企业与客户之间尚存在诸多的问题急待解决。
前景预测：在我国具有良好的市场发展前景。
对策建议：证券行业在发展过程不断调整市场的平衡。
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保荐人制度对投行业务的直接影响是，加大了保荐机构和保荐人代表的责任和风险，他们不仅要承担对上市企业的上市保荐责任，同时还要承担对上市公司的持续督导责任，如果没有尽责将受到惩罚期、失去保荐资格和公布不良记录等处罚。这使得保荐人不得不严密把关，筛选资产质量好、持续盈利能力强、管理层道德风险低的企业，与公司合谋、过度包装、欺骗上市将最终损害保荐人自己的利益。
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我国证券公司确实存在许多缺陷和不足，历史上曾发生的一些重大案例，造成过极其严重的不良后果，目前全行业存在的问题也不少，甚至有个别“害群之马”依然行径恶劣，危害严重。对此必须高度重视、严肃对待，行业自身更应正视不足、深刻反思、痛加改进。但是我们在评价证券公司时还需在实事求是基础上予以客观全面的分析，防止可能出现的片面论断。

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