银行监管的七大政策及其有效性(doc 35页)

银行监管的七大政策及其有效性内容提要：
一般而言，度量银行业的规模有两个指标：一是银行资产占GDP的比例，二是每十万人所拥有的银行数目。前者反映了资本的深化程度，而后者则反映了银行业的覆盖范围，两者结合起来在一定程度上还反映了银行业的效率。 表一摘录了部分国家的银行业规模指标数据。从表中可以清楚看出，世界各国银行业的规模相差非常悬殊。以银行资产/GDP率计，最高的五个国家的比率都在300％以上，其中瑞士更高达539％；而最低的五个国家的比率则在20％以下，其中委内瑞拉和塔吉克只有区区单位数字。若以人均银行数目作为衡量各国银行业规模的指标的话，其差异也相当之大，银行资产/GDP率低的五个国家的银行数目就明显低于比率高的五个国家。从效率的角度来看，两大阵营也相距甚远，譬如俄罗斯人均银行的数目还略高于英国的水平，但其银行资产/GDP的比率却只有英国的6％。

纵观世界各国银行业的发展状况，我们不难发现，相比之下，发达国家不仅规模较大，而且效率较高。众所周知，在讨论世界各国银行规模和监管方式的差异时，经常提及的两个国家包括德国和美国。德国银行资产占GDP的比例为313％，而美国只有66％；人均银行数目方面两国非常接近，都比其它发达国家为高。正是由于前者比率差距显著这一原因，德国才被封为以银行为主导的金融体系而美国则为以证券市场为主导的金融体系。

2、银行业的结构

经济学家认为，银行业的集中度和股权结构两大指标可以反映银行业的结构。首先，银行业的集中度一般包括如下三个变量：（1）五间最大银行所占的存款比例；（2）国有银行所占的资产比例；（3）外资银行所占的资产比例。在许多非洲国家，银行业的集中度出奇的高，几乎接近100％，说明银行寡头垄断现象在非洲相当严重；但在欧共体，这一比例却很低，低于任何其它地区，表明银行业具有一定的竞争成份。表二列出了集中度最低的五个国家的资料。如表二所示，德国的集中度只有12％，是107个国家或地区中最低的一个；台湾地区的比例也较低，五大银行的存款市场份额也只有15％左右；美国也不高，大约21％。尽管如此，许多实证研究还是发现，银行业的集中度与各国的收入水平关系不大。

其次，在银行股权结构方面，我们发现有两大特点。第一，政府控股银行在全世界范围内相当普遍，尤其是在发展中国家。拉•波塔等人（La Porta et al., 2001）对92个国家的政府控股行为进行了研究，发现国有银行占总资产的比例近年来虽然不断下降，但还是相当的高。在1970年世界的平均值为58.9％，到了1995年这一比例下降至41.6％，即使不计一些东欧或前苏联社会主义国家也还达38.5％。另外，在本文采用的107个样本数据中，可以看出国有银行资产比例与收入水平密不可分：随着收入水平的不断提高，呈现出节节下降的趋势。表三给出了国有银行占有率最高的五个国家的资料。南亚国家的国有银行资产比例在全球平均最高，如印度和孟加拉就分别高达80％和70％。相反，在许多发达国家，国有银行的资产比例都很低（如日本只有1％），有的几乎为零（如美国和英国）。德国是个特例，她的国有银行资产比例为发达国家中最高的，达到42％，显示出德国政府参与银行业的程度远远深于其它发达国家。

第二，在世界各国，外资银行的占有率差异很大，反映出各国对外资的态度、政策和依赖程度很不同。印度的外资银行占有率基本是0，而新西兰的占有率就高达99％；当然占有率特高的还有一些几乎全为外资银行的离岸中心。一般来说，在发达国家外资的占有率普遍比较低，如欧共体比例为各地区中最低的，其中德国和美国的比例分别为4％和5％，日本也只有6％，但从总体而言此比例与国家的收入水平无关。

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