营运资金管理策略(ppt 38页)

营运资金管理策略目录:

1、营运资金管理策略
2、现金管理
3、应收账款管理
4、存货管理

 

营运资金管理策略内容摘要:

应收账款投资决策模型
应收账款投资的成本核定
１）机会成本：直接成本
应收账款占用的机会成本
    =应收账款平均占用额×机会成本率
    =每月赊销占用应收账款额×平均收账期×有价证券利率
    =（年赊销收入×变动成本率）/360×平均收账期×有价证券
       利率
  平均收账期=应收账款/平均日赊销额
２）管理成本：间接成本

３）坏账成本：潜在的成本
　　坏账损失=赊销收入×实际（或预期）
　　坏账损失率
信用标准与信用条件改变的决策
主要是通过比较信用标准与信用条件变动前后的收益与成本，遵循边际收益大于边际成本的原则。P244

..............................